Потребность в основных средствах определяется дифференцированно по их видам:
здания, помещения магазинов, палаток, павильонов и другое - пассивная часть основных фондов
; оборудование, транспортные средства, вычислительная техника и другое - активная часть основных фондов.
И
с
ходными данными для расчета потребности в основных средствах на будущий период являются:
планируемый объем товарооборота; фондоемкость основных фондов; рыночная стоимость отдельных видов основных фондов; стоимость установки оборудования и других механизмов.
Определение потребности предприятия в собственных оборотных средствах осуществляется в процессе планирования, т.е. определения норматива оборотных средств.
Норматив оборотных средств
– это минимальная сумма денежных средств, постоянно необходимая предприятию для его деятельности.
Величина норматива не является постоянной. Размер оборотных средств зависит от объемов реализации товаров, условий снабжения и сбыта, ассортимента реализуемой продукции, применяемых форм расчета.
За основу расчетов целесообразно брать данные IV квартала, в котором объем реализации, как правило, наибольший в годовой программе. Для предприятий с сезонным характером производства – наименьший, т.к. потребность в дополнительных оборонных средствах можно обеспечить краткосрочными ссудами банка.
П
роцесс планирования состоит из нескольких последовательных этапов:
1) разработка норм запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств.
Нормы оборотных средств характеризуют минимальные запасы товарно-материальных ценностей на определенный период времени, который необходим для обеспечения непрерывности торгово-технологического процесса, рассчитанных в днях запаса, в процентах или других единицах.
2) определение норматива собственных ОбС в денежном выражении для каждого элемента ОбС, тем самым определяются частные нормативы;
3) определятся совокупный норматив потребности предприятия в ОбС.
Совокупный норматив оборотных средств
равен сумме нормативов по всем элементам и определяет общую потребность предприятия в оборотных средствах:Потр. = ПТЗ+ +Пден.с.+Ппрочие активы
Планирование по кварталам аналогично планированию по кварталам товарных запасов.
Источниками финансирования оборотных средств предприятия являются:
- собственные средства;
- устойчивые пассивы (задолженность по з/пл, отчисления во внебюджетные фонды; кредиторская задолженность поставщикам за товары и финансовым органам по уплате налогов);
- заемные средства (краткосрочные кредиты и займы)
- привлеченные средства – как правило это кредиторская задолженность во всех ее разновидностях.
Потребность в оборотных средствах определяется предприятием при составлении финансового плана. Величина норматива не является постоянной. Размер собственных оборотных средств зависит от объема производства, условий снабжения и сбыта, ассортимента производимой продукции, применяемых форм расчетов.
При исчислении потребности предприятия в собственных оборотных средствах необходимо учитывать следующее. Собственными оборотными средствами должны покрываться потребности не только основного производства для выполнения производственной программы, но и потребности подсобного и вспомогательного производств, жилищно-коммунального хозяйства и других хозяйств, не относящихся к основной деятельности предприятия и не состоящих на самостоятельном балансе, а также для капитального ремонта, осуществляемого собственными силами. На практике, однако, часто учитывают потребность в собственных оборотных средствах только для основной деятельности предприятия, тем самым занижая эту потребность.
Нормирование оборотных средств осуществляется в денежном выражении. В основу определения потребности в них положена смета затрат на производство продукции (работ, услуг) на планируемый период. При этом для предприятий с несезонным характером производства за основу расчетов целесообразно брать данные IV квартала, в котором объем производства, как правило, наибольший в годовой программе. Для предприятий с сезонным характером производства - данные квартала с наименьшим объемом производства, поскольку сезонную потребность в дополнительных оборотных средствах обеспечивают краткосрочные ссуды банка.
Для определения норматива принимается во внимание среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении. По производственным запасам среднесуточный расход рассчитывается по соответствующей статье сметы затрат на производство; по неза¬вершенному производству - исходя из себестоимости валовой или товарной продукции; по готовой продукции - на основании производственной себестоимости товарной продукции.
В процессе нормирования устанавливаются частные и совокупный нормативы.
Процесс нормирования состоит из нескольких последовательных этапов. Вначале разрабатываются нормы запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Норма - это относительная величина, соответствующая объему запаса каждого элемента оборотных средств. Как правило, нормы устанавливаются в днях запаса и означают длительность периода, обеспечиваемого данным видом матери¬альных ценностей. Например, норма запаса составляет 24 дня. Следовательно, запасов должно быть ровно столько, сколько обеспечит производство в течение 24 дней.
Норма запаса может устанавливаться в процентах или в денежном выражении к определенной базе.
Далее, исходя из нормы запаса и расхода данного вида товарно-материальных ценностей, определяется сумма оборотных средств, необходимых для создания нормируемых запасов по каждому виду оборотных средств. Так определяются частные нормативы.
К частным относятся нормативы оборотных средств в производственных запасах: сырья, основных и вспомогательных материалов, покупных полуфабрикатов, комплектующих изделий, топлива, тары; в незавершенном производстве и полуфабрикатах собственного производства; в расходах будущих периодов; готовых изделиях.
И наконец, определяется совокупный норматив путем сложения частных нормативов. Таким образом, норматив оборотных средств представляет собой денежное выражение планируемого запаса товарно-материальных ценностей, минимально необходимых для нормальной хозяйственной деятельности предприятия.
Методы нормирования
(применяются следующие основные методы нормирования оборотных средств: прямого счета, аналитический, коэффициентный):
1. Метод прямого счета предусматривает обоснованный расчет запасов по каждому элементу оборотных средств с учетом всех изменений в уровне организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценностей, практике расчетов между предприятиями. Этот метод, будучи очень трудоемким, требует высокой квалификации экономистов, привлечения к нормированию работников многих служб предприятий (снабжения, юридической, сбыта продукции, производственного отдела, бухгалтерии). Но это позволяет наиболее точно рассчитать потребность предприятия в оборотных средствах.
2. Аналитический метод применяется в том случае, когда в планируемом периоде не предусмотрено существенных изменений в условиях работы предприятия по сравнению с предшествующим. В этом случае расчет норматива оборотных средств осуществляется укрупненно, учитывая соотношение между темпами роста объема производства и размером нормируемых оборотных средств в предшествующем периоде. При анализе имеющихся оборотных средств их фактические запасы корректируются, излишние исключаются.
3. При коэффициентном методе новый норматив определяется на базе норматива предшествующего периода путем внесения в него изменений с учетом условий производства, снабжения, реализации продукции (работ, услуг), расчетов.
Аналитический и коэффициентный методы применимы на тех предприятиях, которые функционируют более года, в основном сформировали производственную программу и организовали производственный процесс и не располагают достаточным количеством квалифицированных экономистов для более детальной работы в области планирования оборотных средств.
На практике наиболее распространен метод прямого счета. Преимуществом этого метода является достоверность, позволяющая сделать наиболее точные расчеты частных и совокупного нормативов.
Особенности различных элементов оборотных средств определяют специфику их нормирования. Рассмотрим основные методы нормирования важнейших элементов оборотных средств: материалов (сырья, основных материалов и полуфабрикатов), незавершенного производства и готовой продукции.
Норматив оборотных средств по запасам сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов исчисляется на основании их среднего однодневного расхода (Р) и средней нормы запаса в днях.
Однодневный расход определяется путем деления затрат на определенный элемент оборотных средств на 90 дней (при равномерном характере производства - на 360 дней).
Средняя норма оборотных средств определяется как средневзвешенная величина исходя из норм оборотных средств на отдельные виды или группы сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов и их однодневного расхода.
Норма оборотных средств по каждому виду или однородной группе материалов учитывает время пребывания в текущем (Т), страховом (С), транспортном (М), технологическом (А) и подготовительном (Д) запасах.
Текущий запас
- основной вид запаса, необходимый для бесперебойной работы предприятия между двумя очередными поставками. На размер текущего запаса влияют периодичность поставок материалов по договорам и объем их потребления в производстве. Норма оборотных средств в текущем запасе обычно принимается в размере 50% среднего цикла снабжения, что обусловлено поставкой материалов несколькими поставщиками и в разные сроки.
Страховой запас
- второй по величине вид запаса, который создается на случай непредвиденных отклонений в снабжении и обеспечивает непрерывную работу предприятия. Страховой запас принимается, как правило, в размере 50% текущего запаса, но может быть и меньше этой величины в зависимости от местоположения поставщиков и вероятности перебоя в поставках.
Транспортный запас
создается в случае превышения сроков грузооборота в сравнении со сроками документооборота на предприятиях, удаленных от поставщиков на значительные расстояния.
Технологический запас
создается в случаях, когда данный вид сырья нуждается в предварительной обработке, выдержке для придания определенных потребительских свойств. Этот запас учитывается в том случае, если он не является частью процесса производства. Например, при подготовке к производству некоторых видов сырья и материалов необходимо время на подсушку, разогрев, размол и т.д.
Подготовительный запас
связан с необходимостью приемки, разгрузки, сортировки и складирования производственных запасов. Нормы времени, необходимого для этих операций, устанавливаются по каждой операции на средний размер поставки на основании технологических расчетов или посредством хронометража.
Норматив оборотных средств в запасах сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов (Н), отражающий общую потребность в оборотных, средствах по этому элементу производственных запасов, исчисляется как сумма норм оборотных средств в текущем, страховом, транспортном, технологическом и подготовительном за¬пасах. Полученная общая норма умножается на однодневный расход по каждому виду или группам материалов:
Н=Р(Т+С+М+А+Д).
В производственных запасах нормируются также оборотные средства в запасах вспомогательных материалов, топлива, тары и др.
Величина норматива оборотных средств в незавершенном производстве зависит от четырех факторов:
объема и состава производимой продукции, длительности производственного цикла, себестоимости продукции и характера нарастания затрат в процессе производства.
Объем производимой продукции непосредственно влияет на величину незавершенного производства: чем больше производится продукции при прочих равных условиях, тем больше будет размер незавершенного производства. Изменение состава производимой продукции поразному влияет на величину незавершенного производства. При повышении удельного веса продукции с более коротким циклом производства объем незавершенного производства сократится, и наоборот.
Себестоимость продукции прямо влияет на размер незавершенного производства. Чем ниже затраты на производство, тем меньше объем незавершенного производства в денежном выражении. Рост себестоимости продукции влечет увеличение незавершенного производства.
Объем незавершенного производства прямо пропорционален продолжительности производственного цикла. Производственный цикл включает время производственного процесса, технологический запас, транспортный запас, время накопления полуфабрикатов перед началом следующей операции (оборотный запас), время нахождения полуфабрикатов в запасе для гарантии непрерывности процесса производства (страховой запас). Продолжительность производственного цикла равна времени с момента первой технологической операции до приемки готового изделия на складе готовой продукции. Сокращение запасов в незавершенном производстве способствует улучшению использования оборотных средств за счет сокращения длитель¬ности производственного цикла.
Для определения нормы оборотных средств по незавершенному производству необходимо знать степень готовности изделий. Ее отражает так называемый коэффициент нарастания затрат.
Все затраты в процессе производства подразделяются на единовременные и нарастающие. К единовременным относятся затраты, производимые в самом начале производственного цикла, - затраты сырья, материалов, покупных полуфабрикатов. Остальные затраты считаются нарастающими. Нарастание затрат в процессе производства может происходить равномерно и неравномерно.
Если равномерность в наслаивании затрат отсутствует, то коэффициент нарастания затрат определяется по графику последовательности нарастания затрат по главным изделиям.
В рассматриваемом примере норма оборотных средств по незавершенному производству п, определяемая как произведение средней продолжительности производственного цикла в днях и коэффициента нарастания затрат.
Норматив оборотных средств на незавершенное производство определяется как произведение стоимости однодневного расхода по смете затрат на производство валовой продукции и нормы оборотных средств.
Норматив на незавершенное производство - Н = 3* Т*К.
где 3 - однодневный расход;
Т - длительность производственного цикла, дни;
К - коэффициент нарастания затрат в незавершен¬ном производстве.
Расчет норматива оборотных средств на незавершенное производство в отдельных отраслях промышленности может производить¬ся иными методами в зависимости от характера производства.
Норматив оборотных средств на готовую продукцию определяется как произведение однодневного выпуска товарной продукции в предстоящем году по производственной себестоимости и нормы оборотных средств:
Н=В *Т/Д,
где Н - норматив оборотных средств на готовую продукцию;
В - выпуск товарной продукции в IV квартале предстоящего года (при равномерном характере производства) по производственной себестоимости;
Д - число дней в периоде; Т
Норма оборотных средств на готовую продукцию, дни.
Норма запаса (Т) устанавливается в зависимости от времени, необходимого:
на подбор отдельных видов изделий и их комплектования в партии;
на упаковку и транспортировку продукции со склада поставщиков до станции отправителя;
на погрузку.
Совокупный норматив оборотных средств на предприятии равен сумме нормативов по всем их элементам и определяет общую потребность хозяйствующего субъекта в оборотных средствах. Общая норма оборотных средств устанавливается путем деления совокупного норматива оборотных средств на однодневный выпуск товарной продукции по производственной себестоимости в IV квартале, по данным которого рассчитывалась норма.
К ненормируемым оборотным средствам сферы обращения отно¬сятся средства в товарах отгруженных, денежные средства, средства в дебиторской задолженности и прочих расчетах. Хозяйствующие субъекты имеют возможность управлять этими средствами и воздействовать на их величину с помощью системы кредитования и расчетов.
Эффективность деятельности организации во многом зависит от правильного определения потребности в оборотных средствах. Рациональная обеспеченность оборотными средствами ведет к минимизации затрат, улучшению финансовых результатов, к ритмичности и слаженности работы организации.
Завышение потребности в оборотных средствах ведет к излишнему их отвлечению в запасы, к замораживанию и омертвлению ресурсов, замедлению оборачиваемости. Кроме того, это дорого обходится хозяйствующему субъекту, поскольку возникают дополнительные затраты на хранение и складирование и растет налог на имущество.
Занижение может привести к перебоям в производстве и реализации продукции, несвоевременному выполнению организацией своих обязательств, и в конечном счете — к потере прибыли. И в том и в другом случае следствием становится нерациональное использование ресурсов, приводящее к потере финансовой устойчивости .
Конкретные размеры оборотных средств определяются текущей потребностью и зависят от характера и сложности производства, длительности производственного цикла, сезонности производства, темпов роста производства, изменения условий материально-технического снабжения и сбыта продукции, порядка расчетов и организации расчетно-кассового обслуживания, финансовых возможностей организации, периодичности и сроков поступления платежей и т.п.
Текущая потребность организации в оборотных средствах определяется с помощью их нормирования — важнейшего элемента управления формированием и использованием оборотных активов .
Нормирование представляет собой процесс установления оптимального размера оборотных средств, необходимых для осуществления нормальной хозяйственной деятельности организации. Нормирование оборотных средств — предмет внутреннего финансового планирования. Посредством нормирования финансовые службы определяют потребность в собственных оборотных средствах в минимальном, но достаточном объеме, при котором обеспечивается выполнение запланированных заданий и непрерывность воспроизводственного процесса.
Нормирование осуществляется с помощью расчета норм и нормативов по каждому элементу оборотных средств.
Норма — это относительный показатель, выражающий объем запасов материальных ценностей, необходимых для обеспечения нормальной работы, и исчисляемый в днях запаса, рублях и процентах.
Норматив оборотных средств — это денежное выражение запаса материальных ценностей, минимально необходимых для ритмичной работы хозяйствующего субъекта.
Определение потребности в оборотных средствах тесно связано с производственным планом и плановой сметой затрат на производство продукции. В производственном плане прорабатываются вопросы, от которых зависит обеспечение производства всеми видами ресурсов. На базе производственного плана разрабатывается смета затрат на производство продукции, в которой планируется себестоимость производимой продукции. Именно смета затрат закладывается в основу определения потребности в оборотных средствах.
Существуют несколько методов расчета нормативов оборотных средств:
1. Метод прямого счета применяется для первоначального расчета нормативов и при существенном изменении условий хозяйствования. Этот метод заключается в расчете величины норм по каждому элементу с максимально возможной детализацией и учетом всех влияющих факторов. Затем нормативы в денежном выражении суммируются в общие нормативы.
2. Аналитический метод применяется, когда в планируемом периоде не предусматриваются существенные изменения условий хозяйствования по сравнению с предыдущим периодом. В этом случае расчет норматива оборотных средств осуществляется укрупненно, с корректировкой на рост объема производства или с учетом отдельных факторов, влияющих на величину норматива (например, индекс инфляции).
3. Коэффициентный метод основан на базовом размере норматива с уточнением по каждому элементу величины норматива с учетом изменений условий поставки, производства, реализации, расчетов и др.
Процесс нормирования оборотных средств включает пять последовательных этапов расчета:
1. Расчет норм запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Нормы устанавливаются в днях запаса и означают продолжительность нахождения имущества предприятия в состоянии данного вида оборотных средств. Например, норма запаса материалов составляет 15 дней. Это означает, что материалы находятся на складе в виде производственных запасов не более 15 дней, в течение которых они должны быть израсходованы в производстве и заменены новыми поступлениями от поставщиков материалов. Норма незавершенного производства, скажем, в 5 дней основана на продолжительности производственного цикла (5 дней), за который продукция должна пройти полный цикл изготовления, технический контроль качества и соответствия стандартам и техническим условиям и оприходована на склад готовой продукции. Норма запаса готовой продукции показывает длительность нахождения готовой продукции на складе, т.е. если норма установлена в 7 дней, то за этот период должна быть накоплена отгрузочная партия и продукция отпущена покупателю или отгружена перевозчику.
Нормы подразделяются на частные и совокупные. Частные нормы рассчитываются по видам материальных запасов, продук-ции и т.п. Если предприятие многофункциональное, то расчеты ведут по видам деятельности, или по территориальному признаку. На основе частных норм разрабатываются совокупные нормы .
2. Расчет однодневного расхода по элементам оборотных средств в денежном выражении. В процессе нормирования используются данные сметы затрат на производство продукции (работ, услуг). Как правило, расчеты производятся на основе показателей IV квартала планируемого года, если производство не носит ярко выраженного сезонного характера. По производственным запасам однодневный оборот рассчитывается на основании данных статьи «Материальные затраты» сметы затрат на производство; по незавершенному производству — исходя из себестоимости валовой продукции; по готовой продукции — исходя из производственной себестоимости товарной продукции.
Пример. По статье «Материальные затраты» сметы планируется израсходовать в IV квартале 4500 тыс. руб. Однодневный расход определяется путем деления суммы на 90 дней (условная продолжительность квартала): 4500: 90 = 50 тыс. руб.
Себестоимость валовой продукции по плановой смете на IV квартал составляет 8100 тыс. руб. Однодневный оборот в незавершенном производстве равен: 8100: 90 = 90 тыс. руб.
Производственная себестоимость товарной продукции по плановой смете на IV квартал составляет 9720 тыс. руб. Однодневный оборот запасов готовой продукции равен: 9720: 90 = 108 тыс. руб.
3. Определение норматива конкретного вида оборотных средств исходя из норм запаса и однодневного их расхода.
Пример:
1) Определим норматив ОС по материальным производственным запасам: Однодневный расход материалов в сумме 50 тыс. руб. умножается на норму запаса в днях — 15 дней. Норматив по материальным производственным запасам равен 50 × 15 = 750 тыс. руб.
2) Определим норматив ОС по незавершенному производству: 90 × 5 = 450 тыс. руб.
3) Определим норматив ОС по запасам готовой продукции: 108 × 7 = 756 тыс. руб.
4. Анализ средней потребности в средствах на покрытие расходов будущих периодов.
Определим сумму, которую обычно предприятие вкладывает в расходы будущих периодов. Предприятие может планировать увеличение этой суммы, если ожидается рост расходов, или же уменьшение, если ожидается списание расходов будущих периодов на себестоимость продукции. В первом случае потребуются дополнительные вложения в оборотные средства, во втором — наоборот, потребность в оборотных средствах по данной статье снижается, но увеличение себестоимости повлечет за собой рост норматива по статьям «Незавершенное производство» и «Готовая продукция».
Пример. Допустим, что средняя потребность в расходах будущих периодов — 40 тыс. руб.:
а) предприятие планирует создать ремонтный фонд в большем, чем раньше, размере. Прирост составит 10 тыс. руб. Следовательно, норматив оборотных средств по статье «Расходы будущих периодов» составит: 40 + 10 = 50 тыс. руб.
б) предприятие планирует списать на себестоимость 20% расходов будущих периодов, тогда норматив составит: 40 × 0,8 = 32 тыс. руб.
5. Определение общего норматива оборотных средств на планируемый год:
а) 750 + 450 + 756 + 50 = 2006 тыс. руб.;
б) 750 + 450 + 756 + 32 = 1998 тыс. руб.
Наряду с планированием (нормированием) потребности в оборотных средствах и расчетом совокупного норматива проводятся прогнозные расчеты, которые моделируют как будущее финансовое положение организации, так и состояние его собственных оборотных средств.
Опред потребность предприятия в оборотных средствах, вложенных в производственные запасы, незавершенное производство, готовую продукцию, дебиторскую задолженность, денежные средства.
Исходные данные: Предприятие выпускает 720 изделий в год . Цена изделия 1,4 тыс. р. Производственная себестоимость единицы изделия 1 тыс. р. Основные материалы и покупные полуфабрикаты на единицу изделий – 0,3 тыс. р. Интервал между поставками материалов и полуфабрикатов – 20 дней. На транспортировку тратится 3 дня, на складирование материалов и подготовку к работе – 1 день. Страховой запас – 20 % от текущего запаса.
Длительность производственного цикла 80 дней.
Время нахождения готовой продукции на складе 10 дней, время транспортировки готовой продукции до станции назначения 1 день.
Предприятие предполагает 80 % продукции продавать за наличные, а 20 % - по безналичному расчету в кредит на 30 дней. Время прохождения документов в расчетах – 2 дня. Денежные средства составляют 6 % от общей величины оборотных средств.
Решение: Потребность в ОБ ср, вложенных в сырье и материалы :
Qм = Ссут.м*Нм, (1)
где Ссут.м – среднедневная потребность в определенном материале, р.(определяется делением сметы затрат материалов на число календарных дней в периоде, на который рассчитана смета); Нм - норма запаса в днях (учитывает затраты времени на транспортировку, складирование и подготовку материалов к работе, интервал между поставками, время нахождения на складе в виде гарантийного запаса).
Ссут в материалах: 720 *0,3 / 360 = 0,6 тыс.р.
Норма запаса составляет: 20/2 + 3 +1 + 0,2*(20/2 ) = 16 дней.
Вложенных в сырье и материалы составляет: 0,6 * 16 = 9,6 тыс.р.
Потребность в оборотных средствах в незавершенном производстве:
Qнзп = Cсут * Тц * kнз, (2)
где Ссут- среднесуточные затраты на пр-во продукции, р.(рассчитываются путем деления планируемого выпуска продукции, оцененного по производственной себестоимости на число календарных дней в планируемом периоде.); Тц - длительность производственного цикла в днях; kнз - коэффициент нарастания затрат.
Коэффициент нарастания затрат характеризует уровень готовности продукции в составе незавершенного производства.
kнз =(Спер + 0,5Спосл) / (Спер + Спосл)
где Спер - сумма единовременных затрат на изделие в начале производственного процесса, р.; Спосл - сумма всех последующих затрат на изделие, р.;
0,5 - поправочный коэф-т к сумме последующих затрат.
Ссут = 720 * 1 / 360 = 2 тыс.р.
Кнз = /1 = 0,65.
Потребность в оборотных средствах, вложенных в НЗП составляет: 2 *80 *0,65 = 104 тыс.р.
Потребность в оборотных средствах в запасах готовой продукции на складе предприятия определятся по формуле:
Qгп = Ссут * Нгп , (4)
где Ссут. - среднесуточный выпуск готовой продукции по производственной себестоимости, р.;
Нгп - норма запаса готовой продукции в днях (включает время подборки по ассортименту, накопления изделий до партии отгрузки, транспортировки).
Среднесуточный выпуск готовой продукции по производственной себестоимости равен 720 *1 / 360 = 2 тыс. р.
Норма запаса готовой продукции составляет: 10 + 1 = 11 дней.
Потребность в оборотных средствах, вложенных в запасы готовой продукции составляет: 2*11 = 22 тысячи рублей.
Плановая величина дебиторской задолженности может быть рассчитана по формуле:
Qдз = Всут (Нк + Нд), (5)
Всут – среднесуточная выручка с учетом НДС, р.;
Нк – срок предоставления отсрочки платежа, дни;
Нд – продолжительность нахождения документов в расчетах, дни.
Среднесуточная выручка равна: 720*1,4 / 360 = 2,8 тыс.р.
Плановая потребность в оборотных средствах составляет: 0,2 * 2,8 (30 + 2) = 17,92 тыс.р.
Плановая потребность в денежных средствах определяется следующим образом: (9,6 + 104 + 22 + 17,92) * 6/94 = 9,8 тыс.р.
94 это 100 - 6
Общая потребность в оборотных средствах составляет: 9,6 + 104 + 22 + 17,92 +9.8 =163,32 тыс. р.
Важнейшими показателями эффективности пользования оборотного капитал являются коэффициенты оборачиваемости и показатели длительности оборота.
Задача:
Определить потребность в оборотных средствах . Предприятие изготавливает за квартал 120 единиц изделий и реализует их по цене 1,5 тыс. р. за штуку. Затраты на производство одного изделия составляют 1 тыс. р., из них 40 % составляют затраты на основные материалы.
Время нахождения основных материалов в пути 2 дня, время на приемку, складирование и подготовку материалов к производству составляет 1 день. Интервал между поставками - 10 дней. Страховой запас составляет 25 % от текущего запаса.
Численность ППП 50 человек. Балансовая стоимость оборудования 200 тыс.р. Норма запаса по таре 1 р. на 1000 р. товарной продукции. Норма по спец. инструменту – 0,5 р. на 1000 р. товарной продукции. Норма по запасным частям - 1,2 р. на 1000 р. основных фондов.
Длительность производственного цикла 15 дней.
Время накапливания готовой продукции до размера отгружаемой партии 7 дней. Время необходимое для упаковки и маркировки продукции один день.
Предполагается, что 50 % продукции предприятие будет реализовывать на условиях тридцатидневного кредита, а 50 % - без предоставления кредита. Продолжительность нахождения документов в расчетах – 2 дня.
Денежные средства составляют 10 % от общей величины оборотных средств.
Решение.
1) запасах сырья и основных материалов.
Ссут.м- среднедневная потребность в определенном материале, р Нм – норма запаса в днях
Квартальная потребность в материале составляет 48 тыс. р.(0,4×1×120)
Ссутм = 48/90=0,53 тыс. р.
Нм = 2+1+10/2+0,25×10/2=9,25 дней
Qм = 0,53 × 9,25=4,9 тыс. р.
2) Рассчитаем потребность в оборотных средствах в запасах тары, спец. инструмента, запасных частях.
Выпуск продукции в четвертом квартале планового года 180 тыс. р.(1,5 × 120).Норматив по таре = 180/1000=0,18 тыс. р.
Норматив по спец. инструментам = 0,5 × 180/1000 = 0,09 тыс. р.
Норматив по запасным частям = 1,2×200/1000=0,24 тыс.р.
3) Рассчитаем потребность в оборотных средствах в незавершенном производстве .
Qнзп = Ссут × Тц × kнз,
Ссут – среднесуточные затраты на производство продукции, р Тц – длительность производственного цикла в днях;
kнз – коэффициент нарастания затрат.
К первоначальным затратам относятся затраты на основные материалы, которые составляют 48 тыс. р.
Затраты на весь выпуск - 120 тыс. р.(120×1).
Последующие затраты:
120-48=72 тыс. р; Kнзп = (48+0,5×72)/120=0,7; Ссут=120/90=1,33 тыс. р.
Qнзп = 15 × 0,7 × 1,33 = 13,965 тыс. р.
4) Рассчитаем потребность в оборотных средствах в готовой продукции на складе.
Qгп = Ссут × Нгп; Ссут – среднесуточный выпуск готовой продукции по производственной себестоимости, р.; Нгп – норма запаса готовой продукции в днях.
Тгп = 7+1=8 дней; Qгп = 1,33 × 8=10,64 тыс. р.
5) Рассчитаем потребность в оборотных средствах в дебиторской задолженности.
Qдз =Всут ×(Нк+Нд)
Всут – среднесуточная выручка с учетом НДС, р.; Нк – срок предоставления отсрочки платежа, дни;Нд – продолжительность нахождения документа в расчетах, дни. Qдз= (0,5*180*(30+2)+0,5*180*(0+2))/90=34 т.р.
Qрбп = РБПн + РБПпл – РБПспис
При планировании потребности предприятия в оборотных средствах применяются 3 метода:
Аналитический;
Коэффициентный;
Метод прямого счета.
Аналитический метод предполагает определение потребности в оборотных средствах в размере их среднефактических остатков с учетом роста объема производства. Применяется на тех предприятиях, где средства, вложенные в материальные ценности и затраты, имеют большой удельный вес в общей сумме оборотных средств.
При коэффициентном методе запасы и затраты подразделяются на зависящие от изменения объемов производства (сырье, материалы, затраты на незавершенное производства, готовая продукция на складе) и не зависящие от него (запчасти, МБП, РБП). По первой группе потребность в оборотных средствах определяется исходя из их размера в базисном году и темпов роста производства продукции в предстоящем году. По второй группе оборотных средств потребность планируется на уровне их среднефактических остатков за ряд лет.
Метод прямого счета предусматривает обоснованный расчет запасов по каждому элементу оборотных средств с учетом всех изменений в уровне организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценностей, практике расчетов между предприятиями. Такой метод используется при организации нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующих предприятий. В общем виде его содержание предусматривает следующие этапы работ:
разработка норм запаса по отдельным важнейшим видам товарно-материальных ценностей (ТМЦ) всех элементов нормируемых оборотных средств, выраженных в днях запаса, процентах, руб. и т.д. Норма запаса рассчитывается по каждому элементу оборонных средств и характеризует минимальный объем запаса ТМЦ на определенный период времени, который необходим для обеспечения непрерывности производственного процесса;
расчет среднедневного расхода данного вида ТМЦ на основе их расхода по смете затрат на производство. Среднедневной расход рассчитывается как частное отделения соответствующих затрат на производство на 90, 180 или 360 дней;
определение норматива собственных оборотных средств в денежном выражении для каждого элемента оборотных средств и совокупной потребности предприятия в оборотных средствах.
Нормирование оборотных средств осуществляется по следующим направлениям:
нормирование оборотных средств, вложенных в производственные запасы;
определение потребности в оборотных средствах, вложенных в незавершенное производство;
нормирование по статье “Расходы будущих периодов”;
нормирование по статье “Готовая продукция”;
нормирование незавершенного производства.
Рассмотрим подробно названые направления:
1. Нормирование оборотных средств, вложенных в производственные запасы.
Величина мин. потребности в пр. запасах = однодневный расход*норма запасов в днях.
Однодневный расход = расход в 4 квартале / 90 дней.
В отраслях, где производство носит сезонный характер, норматив определяется по кварталу, в котором наблюдается наименьшая потребность в оборотных средствах. При этом пиковые нагрузки покрываются за счет банковских кредитов.
Процесс нормирования оборотных средств на предприятии важен еще и потому, что в ходе проведения такой работы анализируется практика снабжения, размещения и потребления оборотных средств.
Норма запасов исчисляется следующим образом:
Для определения нормы запасов расчет ведется по той части исходных сырья, материалов, которые составляют 70-80% от стоимости продукта. Норма запаса по прочим запасам складывается из нескольких промежуточных запасов, т.е. из времени пребывания сырья и материалов в том или ином состоянии:
1. текущий/складской запас;
2. гарантийный/страховой запас;
3. транспортный запас;
4. разгрузка, приемка, складирование материалов;
5. технологический запас/сушка, раскрой, подборка, зачистка.
Основной из названых видов запасов – текущий/складской запас (I).
Назначение текущего запаса – обеспечение процесса производства между поставками, следовательно величина текущего запаса прежде всего определяется интервалами между поставками. Интервал между поставками м.б. определен исходя из договоров поставки. Если связи устойчивые, то договор поставок составляют на 1 год, где сроки поставок определены.
Особенность исчисления нормы текущего запаса заключается в том, что предприятие может иметь не одного, а несколько поставщиков.
Норму текущего запаса как правило принимают равной половине интервала между поставками. При этом в день завоза запас максимален.
где N – норматив запасов;
O – однодневный расход;
H – норма запасов в днях.
Однако не всегда следует принимать норму текущего запаса равной половине интервала поставки:
1. Норму текущего запаса следует принимать равной 100%, если предприятие имеет небольшое количество поставщиков (1-2шт.), т.е. их поставки не перекрывают др. др.
2. Если интервал поставки короткий (5-6дн.), то велика вероятность сбоя поставок, поэтому необходимо величину текущего запаса принять равной периодичности поступлений, т.е. 100%.
Как правило, при отсутствии договоров поставки за основу исчисления норм запасов сырья принимаются практически сложившиеся интервалы поставок.
В расчет не принимаются нетипичные поставки:
чрезмерно крупные;
чрезмерно мелкие.
Интервал поставки = 360/ количество поступлений (если нет отклонений в периодичности и количестве поставок).
При этом поставки, приходящиеся на 1 день, приравниваются к одной поставке.
1. Общие положения
Необходимость достаточно подробного учета оборотного капитала определяется несколькими факторами. Это в первую очередь:
объем оборотного капитала, зависящий от типа инвестиционного проекта;
уровень прогнозируемой инфляции;
степень неопределенности сроков поступления необходимых материалов и оплаты готовой продукции.
В связи со спецификой процесса производства и обращения существуют определенные особенности в составе и структуре оборотных средств у предприятий различных сфер деятельности.
У предприятий добывающих отраслей практически отсутствуют сырье и основные материалы, покупные полуфабрикаты, значительная доля вспомогательных материалов, расходов будущих периодов (затраты на горно-подготовительные работы). Например, большинство инвестиционных проектов в газовой промышленности (кроме некоторых, таких, как связанные с газоперерабатывающими заводами, подземными хранилищами газа и др.) не связаны с заметным объемом оборотного капитала и потому не требуют подробной оценки потребности в нем. При их разработке достаточно использовать упрощенные оценки.
На предприятиях обрабатывающих отраслей значительными являются производственные запасы. В силу длительности производственного цикла высок удельный вес незавершенного производства.
В состав оборотных производственных фондов сельскохозяйственных предприятий входят молодняк животных, животные на выращивании и откорме, корма, семена, запасные части, горюче-смазочные материалы, удобрения, вспомогательные материалы, посевы озимых культур, зябь. Наибольший удельный вес занимают производственные запасы.
Основным элементом оборотных активов у строительных организаций являются производственные запасы и незавершенное строительное производство. В состав производственных запасов входят запасы строительных конструкций, деталей, блоков, строительных материалов.
Продукция предприятий транспорта не имеет вещественного выражения и поэтому отсутствуют такие элементы оборотных активов, как незавершенное производство. Оборотные производственные фонды включают в себя вспомогательные материалы, запасные части, топливо, смазочные материалы.
Оборотные производственные фонды предприятий торговли представлены запасами товаров, вспомогательными материалами. Фонды обращения включают средства в расчетах, денежные средства в кассе и на счетах в банке.
Особенностью деятельности организаций сферы науки является длительный характер выполнения научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ. Высока доля заработной платы в составе издержек, при относительно небольшом удельном весе материальных затрат. В связи с этим, в составе оборотных производственных фондов значительный удельный вес принадлежит незавершенному производству.
Расчеты потребности в оборотном капитале при разработке инвестиционных проектов и оценке их эффективности несколько отличаются от аналогичных бухгалтерских расчетов, что обусловлено различиями в учете затрат и результатов, а также необходимостью более точного учета фактора времени.
В связи с тем, что расчеты потребности в оборотных средствах представляют определенную сложность и требуют большого объема исходной информации, для предварительных расчетов или в случае, когда оборотный капитал мал и существенного влияния не оказывает, потребность в нем может определяться укрупненно, например, как определенный процент от среднемесячных (на данном шаге) чистых операционных издержек или себестоимости.
На рис. 1 приведены методы расчета оборотного капитала для действующих и вновь создаваемых предприятий.
Рис.1 Методы расчета оборотного капитала.